التداول الخوارزمي، المعروف أيضاً بالتداول الآلي أو التداول باستخدام الخوارزميات، هو ممارسة استخدام خوارزميات الحاسوب لتنفيذ أوامر التداول تلقائياً بناءً على معايير محددة مسبقاً. يمكن أن تشمل هذه المعايير مستويات الأسعار، التوقيت، الحجم، أو غيرها من ظروف السوق. الهدف الأساسي من التداول الخوارزمي هو تحسين تنفيذ الصفقات، تقليل الأخطاء البشرية، والاستفادة من عدم كفاءة السوق بسرعات وترددات لا يمكن للبشر مجاراتها.

في جوهره، يعتمد التداول الخوارزمي على مجموعة من التعليمات المبرمجة التي تحدد متى وكيف يجب تنفيذ الصفقات. على سبيل المثال، قد يتم تصميم خوارزمية لشراء سهم إذا انخفض سعره تحت حد معين أو لبيع زوج عملات إذا حدث تقاطع لمتوسط متحرك محدد. تُبرمج هذه التعليمات في برنامج يراقب السوق في الوقت الحقيقي وينفذ الصفقات تلقائياً بمجرد تحقق الشروط.

أحد الصيغ الشائعة المستخدمة في استراتيجيات التداول الخوارزمي تتضمن المؤشرات الفنية، مثل المتوسطات المتحركة. على سبيل المثال، قد يتم التعبير عن استراتيجية تقاطع المتوسط المتحرك البسيط كالتالي:

Formula: If SMA(short-term) > SMA(long-term), then buy; if SMA(short-term) < SMA(long-term), then sell.

هنا، SMA تعني المتوسط المتحرك البسيط، وهو متوسط سعر الأصل خلال فترة زمنية محددة. تكتشف الخوارزمية متى يعبر المتوسط قصير الأجل فوق المتوسط طويل الأجل وتطلق أمر شراء، متوقعةً اتجاهًا صاعدًا، والعكس صحيح.

مثال واقعي على التداول الخوارزمي يمكن رؤيته في سوق الصرف الأجنبي (FX). قد تستخدم صندوق تحوط خوارزمية تراقب أزواج العملات مثل EUR/USD و GBP/USD بحثاً عن فرص المراجحة أو إشارات الزخم. لنفترض أن الخوارزمية تكتشف أن زوج EUR/USD في اتجاه صاعد بينما زوج GBP/USD يضعف. بناءً على معايير محددة مسبقاً، قد تشتري EUR/USD وتبيع GBP/USD في نفس الوقت لاستغلال فرق القوة النسبية، وتنفيذ هذه الصفقات خلال أجزاء من الثانية لتحقيق أرباح صغيرة لكنها مستمرة.

رغم مزاياه، لا يخلو التداول الخوارزمي من المخاطر وسوء الفهم الشائع. أحد الأخطاء المتكررة هو افتراض أن الخوارزمية ستكون مربحة دائماً بمجرد نشرها. الأسواق ديناميكية ويمكن أن تتغير بسرعة، مما يجعل الاستراتيجيات الناجحة سابقاً غير فعالة. لذلك، المراقبة المستمرة والتعديلات الدورية ضرورية. خطأ شائع آخر هو الاعتقاد بأن التداول الخوارزمي يلغي كل المخاطر؛ في الواقع، قد تؤدي الأعطال التقنية، المعايير غير الصحيحة، أو الأحداث غير المتوقعة في السوق إلى خسائر كبيرة. على سبيل المثال، خلال "الانهيار السريع" في 6 مايو 2010، ساهمت الصفقات الخوارزمية السريعة في هبوط حاد للسوق خلال دقائق، مما يبرز أن الأنظمة الآلية يمكن أن تزيد من التقلبات.

غالباً ما يبحث الناس عن مواضيع ذات صلة مثل "كيف يعمل التداول الخوارزمي"، "أفضل استراتيجيات التداول الخوارزمي"، و"منصات التداول الخوارزمي". فهم التكنولوجيا والاستراتيجية وراء التداول الآلي يساعد المتداولين على تقدير فوائده وحدوده بشكل أفضل.

خلاصة القول، يمثل التداول الخوارزمي أداة قوية في الأسواق المالية الحديثة، تتيح للمتداولين أتمتة وتحسين قراراتهم التداولية. ومع ذلك، يتطلب التنفيذ الناجح فهماً جيداً لآليات السوق، وتصميم استراتيجية دقيقة، ورقابة مستمرة للتكيف مع الظروف المتغيرة.